General Motors vznikla ze zbytků Henry Ford Company. Po sporu mezi Henrym Fordem a jeho investory Ford opustil společnost spolu s několika svými klíčovými partnery v březnu 1902. Fordův finanční podporovatel William Murphy a Lemuel Bowen zavolali inženýra Henryho M. Lelanda z Leland &Faulconer Manufacturing Company, aby posoudil závodu a zařízení při přípravě na likvidaci majetku společnosti.
Namísto nabídky ocenění přesvědčil Leland Murphyho a Bowena, aby pokračovali ve výrobě automobilů s použitím osvědčeného jednoválcového motoru Leland. Nová společnost s názvem Cadillac Automobile Company byla založena 22. srpna 1902. Společnost byla pojmenována po francouzském průzkumníkovi Antoine Laumet de La Mothe, sieur de Cadillac, který založil Detroit v roce 1701. General Motors koupil společnost v roce 1909. Cadillac položil základ pro moderní hromadnou výrobu automobilů tím, že prokázal úplnou zaměnitelnost svých přesných dílů a zároveň se etabloval jako jeden z předních amerických luxusních vozů. Cadillac představil technologické pokroky, včetně plně elektrických systémů, bezspojkové manuální převodovky a ocelové střechy.
